曾經風光無窮的康健險本年突兀減速，9月份保費收入領跌重要險種。究竟發作了什麼？康健險市場未來是否仍然可期？
《證券日報》近日采訪了一些業內人士，讓他們談談對康健險市場滑坡的看法。綜合受訪人士的觀點，康健險保費增速下降實在早有苗頭。近兩年來，保費占比近六成的重疾險發展連續減速，本年2月份以來尤甚，快速增長的醫療險明顯分流了市場需求；此外，監管趨嚴對互聯網渠道銷售的醫療險也形成較大沖擊。展望未來，內地康健險市場潛力依然巨大，但產品結構將發作較大變化，帶病體市場、保棋牌遊戲論壇險和康健控制相結合的市場或將成為新的藍海。
9月份康健險保費負增長
銀保監會發表的統計數據顯示，本年前三季度，保險業康健險保費收入為6986億元，同比增長48%。此中，9月份康健險保費收入為680億元，同比下降116%。
從差異類型險企來看，前三季度，財產險公司的康健險保費收入為1219億元，同比增長259%。此中，9月份實現康健險保費收入56億元，同比大幅下降417%。同期，人身險公司康健險保費收各類型棋牌遊戲推薦入為5767億元，同比增長12%。此中，9月份實現康健險保費收入627億元，同比下降68%。
對比近幾年的保費增速，康健險已從曾經的名列前茅逐步跌落至隊尾。統計數據顯示，2024年至2024年，保險業實現康健險保費收入同比增速差別為858%、2412%、30%、157%，在各重要險種中排名靠前。2024年是比年來康健險市場發展的巔峰，但自2024年開始，康健險市場增速放緩，本年前三季度增速降至個位數。尤四支刀桌遊其是本年9月份，康健險保費收入同比下降116%；同期，人身險保費收入同比下降71%，壽險同比下降6%，意外險同比增長185%，財產險同比下降61%。由此可見，對比差異險種，9月份康健險的表現最為糟糕。
保費收入增速從前兩年的領漲到本年9月份的領跌，康健險市場為何會急轉直下？清華大學五道口金融學院中國保險和養老金研究中央研究總監朱俊生對《證券日報》解析道，現在我國康健險重要由重疾險和醫療險組成，占比近六成的重疾險市場連續低迷，陰礙了康健險整體保費收入的增速。一方面，重疾險的投保門檻和件均保費額都相對較高，過去十年重疾險向來是人身險公司的支柱性產品，現在有效保單已過份22億單，滲入率已經很高，繼續拓展的空間有限，因此增速碰壁。另一方面，本年2月1日重疾定義切換后，重疾險市場連續低迷；同時，快速發展的百萬醫療險、惠民保等醫療險種也對重疾險市場造成較明顯的沖擊。醫療險固然具有較高成長性，但其件均保費額明顯低于重疾險，尤其是惠民保類產品，件均保費額大多不足200元，對康健險保費總額的功勞度較低。
為何財產險公司的康健險保費同比增速下降得更為明顯？普華永道中國金融行業控制咨詢合伙人周瑾對《證券日報》解析道，在保險業發展勢頭趨緩的底細下，本年監管機構加強了對互聯網保險的治理力度，對互聯網渠道銷售的康健險陰礙較大。例如，北京銀保監局在8月底對北京地域互聯網保險營銷宣傳進行了專項整治，要求相關險企和中介機構全面截止首月1元1元升級免費贈險等誘導線上棋牌遊戲網站或誤導性營銷內容。從銷售模式來看，財產險公司的康健險銷售加倍依賴互聯網渠道，所受陰礙也相對更大。從經營模式來看，棋牌遊戲平台下載財產險公司經營短期康健險加倍激進，但在康健險的精算、定價等方面還存在短板，加上整體經營數據欠夢想，許多險企可能會對部門康健險業務進行主動壓縮。統計數據顯示，2024年，26家財產險公司的康健險綜合成本率達10389%，此中綜合費用率高達6158%。本年上半年的場合與之雷同，財產險公司的康健險承保利潤為-2227億元，承保利潤率為-358%。
市場天花板仍很高
盡管康健險保費增速從2024年以來連續下降，但業界對康健險市場的未來發展仍堅持看好。
從長遠發展來看，我國康健險市場仍值得看好，但短期調換是必定的。未來幾年，重疾險占比將連續不斷下降，醫療險占比將繼續上升，且醫療險業務將逐步拓展至帶病體市場。朱俊生對表示，從市場總量來看，2024年康健險共實現保費收入8173億元，市場規模已經很大；但從相對值來看，康健險未來還有很大發展空間。上年康健險賠付金額為2921億元，占國家衛生總費用的比例僅為4%，占個人衛生現金支出比例僅為146%。與國際保險市場比擬較，這兩個比例都相對較低，還有很大提拔空間。
但朱俊生同時指出，未來康健險市場將發作較大內生變化，產品形態或不再以重疾險為主。重疾險的重要作用是對脫險群體進行收入賠償，對醫療費用的賠償將重要依賴醫療險，因此，未來的康健險產品形態將更多體現為醫療險。此外，醫療險市場的發展重點也將發作變化，除了保障康健體外，還將更多參與帶病體保障市場，更多涉足康健控制及慢病控制市場。
對康健險的未來發展潛力，周瑾在給予樂觀預期的同時也表示，現在保險業經營康健險的整體才幹仍然不足，未來面對進一步分化。一方面，險企需要提拔風控、定價、服務等方面的才幹；另一方面，險企需要構建生態的才幹，與醫院、康健控制公司、藥企等企業資本共享，形成發展合力。
