近日，深圳證監局發表了《證券期貨機構監管通信》，針對部門證券機構的流動性風險、研究教導合規風險、信息系統更新升級風險等疑問，予以風險警示。
此中，7月下旬，深圳證監局轄區某大型證券公司凈不亂資金率持續8個買賣日在預警尺度以下，流動性蓋住率連續圍繞預警尺度高下波動。深圳證監局表示，各公司應當注意切實做好流動性風險控制工作，加大風險監控力度。
那麼，該大型券商究竟是哪家證券公司？
依據中國證券業協會數據顯示，現在注冊地點在深圳的證券公司共有23家，以中國證券業協會公布的2024年凈資產排名場合來看，此中，位列行業前十名的包含有中信證券、招商證券、國信證券，屬于第一梯隊；安信證券、平安證券則屬于第二梯隊，差別位列第十七、第十八名。
現在，中國證券報已和前述部門券商贏得聯系，暫未接收回復，后續中國證券報還將進一步跟蹤這一事件進展。
監管層敲響券商流動性風險警鐘
深圳證監局公布的《證券期貨機構監管通信》顯示，7月下旬，轄區某大型證券公司凈不亂資金率持續8個買賣日在預警尺度以下，流動性蓋住率連續圍繞預警尺度高下波動。公司曾預測7月底前能將該指標不亂在預警尺度以上，但未能實現。近期，滬深兩市買賣量連續處于高位，部門證券公司自營持倉、兩融規模連續增加，導致流動性指標較為緊張。
深圳證監局強調，各公司應當注意切實做好流動性風險控制工作，加大風險監控力度，就短期內資金流出對流動性指標的不利陰礙規定和完善風險預案，確保在風險可控的根基上拓展業務。
盡管現在尚未有券商發作重大流動性風險，但監管層的風險警示無疑為全行業敲響警鐘。
凈不亂資金率作為證券公司的流動性風險指標之一，是指可用的不亂資金與業務所需的不亂資金之比。依據相關制定，證券公司的凈不亂資金率的監管戒備線為120，不得低于該程度，來確保各類表內外業務對不亂資金的需求，特別是保障兩融業務正常運行。證券公司應每月向監管報送流動性風險等監管指標報表。
為充分發揮證券投資者保衛基金(下稱投保基金)保衛投資者長處的作用，創建證券行業流動性支援長效機制，2024年7月證監會起草《證券公司流動性支援控制制定》(下稱《制定》)并征求意見。
《制定》明確，證券公司應當加強全面風險控制，創建健全流動性風險監測、預警、防范、處置機制，提前規定重大流動性風險應對預案。《制定》還明確了多元539獎金計算方式化的流動性支援方式：
一是公司自救。證券公司出現重大流動性風險時，應當采取資產變現、同業拆借、質押融資、申請銀行借貸等方式自行籌集流動資金，并同步管理相關業務規模，避免流動性風險進一步擴大。
二是股東支援。證券公司出現重大流動性風險時，應當積極向重要股東及實在際管理人尋求流動性支援。
三是行業相助。中國證券業協會應當充分發揮自律組織作用，積極率領證券公司之間通過買入資產、同業拆借等市場化手段化解重大流動性風險。
四是投保基金救助。證券公司通過自救或者其他市場化方式仍然無法化解重大流動性風險台灣彩券 世界盃的，可以申請採用投保基金。
有券商研報內容與上市公司公告不一致
有券商由於研報合規疑問被通報警示。深圳證監局在日常監管中發明，轄區某證券公司發表的研究教導，就上市公司有關重大買賣的表述與該公司此前發表的公告內容不一致。
此外，該證券公司研究業務條線未創建質量管理和合規審查的工作底稿，未將市場陰礙評估機制納入公司內管理度，未到達《機構監管場合通報》(2024年第9 期)連續加強合規控制和質量管理，規范大樂透玩法秘訣開展發表證券研究教導業務的有關要求。
深圳證監局指出，個別證券解析師為了抓緊熱門個股、行業研報發表機會，壓減調研、解析、撰寫時間，導致研報內容出現硬傷，對公司信譽造成一定妨害。 轄區證券公司應當以此為戒，將質量管理和合規審查機制落實到位，確保發表的研究教導符合‘合規、客觀、技術、審慎’的底線要求。
2024年5月22日，中國證券業協會對《發表證券研究教導執業規范》《證券解析師執業行為準則》進行了修訂。加強研究教導質量管控、提拔研究教導質量六合彩獎金結構；加強對解析師發布言論、採用自媒體和客戶服務的控制，規范解析師執業行為等。
嚴打券商及從業者違規行為
深圳證監局還對創業板投資者適當性控制風險、信息系統更新升級風險、資管產品結構化行運風險等進行了風險警示。對券商及相關從業人員的違法違規行為，近期深圳證監局亦保持嚴監管態勢。
8月19日，深圳證監局公布對中山證券的處罰結局。經查，中山證券存在董事不具備高管任職資格但實際推行高管職責、擅自變更公司用章及合同控制審批流程、公司印章採用審批授權和流程不明晰等四類疑問，反應出公司內部管理不完善、治理結構不健全。
依據相關制定，深圳證監局決意，自決意作出之日起一年內，暫停中山證券新增資管產品存案、新增資源消耗型業務以及以自有資金或資管資金與關聯方進行對手方買賣等三大業務，同時責令限制董事長兼管委會主任林炳城、總裁胡映璐、合規總監袁玲領取2024年績效獎金等根本工資以外的報酬的權利，已領取部門應發還公司。
深圳證監局還公佈，對林炳城、胡映璐、袁玲采取公然譴責措施；對中山證券控制委員會主任助理黃元華、管委會副主任并兼辦公室主任孫學斌、董秘及時任董事會辦公室主任石文燕采取認定為不妥人選。
8月6日深圳證監局公布一則行政處罰決意書，經查何琳2024年6月29日至2024年1月22日在長江證券任職公募基金營銷經理，是依法不得交易股票的證券從業人員。2024年6月29日至2024年11月27日，何琳管理其本人及其母林曉華證券賬戶交易股票，合計成交金額16785萬元，賠本295萬元。
依據當事人違法行為的事實、性質、情節與社會危害水平，深圳證監局決意責令何琳依法處理非法持有的股票，并處以5萬元罰款。（
