大額存單作為銀行的一項安全不亂線上購買運彩、收益較高的入款類產品，一直備受客戶青睞，本年以來更是供不應求，部門產品靠搶才能買到。
近期，《證券日報》在巡訪多家銀行網點后發明，大額存單受投資者追捧的熱度連續不斷升溫，買入大額存單均需提前列隊預約，甚至出現提前預約也不一定能買到發行2分鐘內即告售罄的現象。
最近搶購大額存單的客戶太多了，用供不應求來形容一點都不為過。一家城商行的理財經理向《證券日報》透露。
寶新金融首席經濟學家鄭磊在接納《證券日報》采訪時表示：大額存單相較銀行其他理財產品加倍穩健安全，收益也略高于大部門理財產品。因此不難懂得，本來喜愛買穩健高收益理財產品的客戶，目前都轉向去搶大額存單了。
大額存單成香餑餑
部門產品2分鐘售罄
近日，有市民對《證券日報》訴苦稱，近期銀行理財產品收益率都不如以前了，自己對股票、基金等波動較大的理財產品又了解不多，還不如買入大額存單，不僅收益率高，還安全，肯定能保本。可是沒想到，大額存單竟然如此搶手，預約了都搶不到。
大額存單是銀行針對資金量較大的儲戶推出的一種專門入款，有一定的資金門檻，20萬元起存。大額存單是銀行入款類資產，遭受入款保險制度的保衛，50萬元以內可以獲得全額保障。
為了查訪現在銀行大額存單的真實銷售場合，近日《證券日報》巡訪了北京地域各大銀行網點，發明大額存單的銷售確切相當火爆，由于前來買入的市民較多，部門產品甚至靠搶才能買到。
《證券日報》巡訪的一家國有大行北京網點的理財經理向《證券日報》介紹稱：受資管新規陰礙，理財產品預期收益率連續不斷下行。大額存單作為入款類產品，預期收益率與非保本型理財產品差不多，因此近期買入的人較多，通常發行幾分鐘就告售罄，需要提前列隊搶購。
一家城商行北京地域網點的經理在接納《證券日報》采訪時表示，以往對照受迎接的理台彩 運彩財產品是利率較高的結構性入款，但跟著結構性入款收益率的下調并按市場化浮動以后，大額存單開始變得運彩的賠率搶手了。
《證券日報》巡訪北京地域多家銀行網點后發明，結構性入款市場確有明顯降溫端倪，部門銀行甚至一度停售結構性入款。依據普益尺度數據統計顯示，2024年7月份，結構性入款產品發行量為1020只，較上個月減少715只。此中，人民幣結構性入款平均預期收益率為261，環比下跌008個百分點。在結構性入款發行規模連續不斷減低、預期收益率不再誘人的場合下，大額存單開始成為市民眼中的香餑餑。
我們銀行大額存單發行額度較少，每期發行額度約在5000萬元至1億元左右，從8點半開始賣，大約2分鐘內就會被搶完，我的客戶有許多都沒買到。該經理對表示。
近兩年來，資管制定連續不斷趨嚴，逐步打破了人們對銀行理財產品的固有印象。特別是本年以來，理財產品平均收益率開始破4，并開始向凈值化理財產品轉型，在此過程中不少理財產品凈值破1。在此底細下，銀行理財本來具有的保本、不亂、剛兌、高收益等固有形象根本已被顛覆了。
依據普益尺度監測數據顯示，6月份共有276家銀行發行1403款銀行理財產品（包含有封鎖式預期收益型、開放式預期收益型、凈值型產品），發行銀行增加10家，產品發行量減少56款。此中，封鎖式預期收益型人民幣產品平均收益率為378，較上期減少001百分點，創近43個月新低。
鄭磊對《證券日報》表示，受資管新規發表和市場利率下行陰礙，許多銀行理財產品預期收益率連續不斷下降，甚至會隨市場波動出現浮虧可能。在此場合下，大額存單不僅安全，收益也好，天然就遭受熱捧。
運彩 賠率 變動 大額存單量價齊降
監管和銀行的共同選擇
在巡訪過程中，一家股份制銀行的經理向《證券日報》透露，銀行發行大額存單需要向央行報備，然后按策劃發行。有不少客戶查問過大額存單產品，但我行已很久沒有配額了，因此無法知足客戶在這方面的需求。
《證券日報》依據中國錢幣網數據統計后發明，截至7月29日，本年7月份以來新發行的大額存單數目為233單，實際認購金額合計2663億元。與之對比，截至6月30日，本年6月份新發行的大額存單數目為134單，實際認購金額合計4202億元。環比數據顯示，7月份新發大額存單金額較6月份明顯縮減。同比上年7月份發行的大額存單數目為300單，實際認購金額合計9039億元，本年7月份大額存單的發行量更是減少過半。
交通銀行研究員、西澤研究院高等研究員鄧宇在接納《證券日報》采訪時表示，大額存單差異于慣例的定存，需要專門審批存案，且每一期產品都需要專門設計。大額存單在發行、審批、存案、產品設計等方面要辦的手續很復雜，發行難度很大，因此會陰礙發行量。同時，本年以來監管層嚴肅打擊銀行資金套利、空轉現象，大額存單的發行量也會遭受一定陰礙。
值得注意的是，本年7月份發行的大額存單中僅有2單為5年期，有75單為3年期。上年同期發行的大額存單有7單為5年期，107單為3年期。由此來看，5年期及3年期的較長限期大額存單發行得越來越少。
《證券日報》還發明，大額存單的發行利率也在連續不斷下降。近兩個月發行的大額存單已經沒有過份5以上的了。在之前的5月份，部門農商行發行的大額存單還有利率過份5的。
《證券日報》巡訪的另一家股份制銀行網點經理介紹稱，現在該行的大額存單利率普遍下調，上年還有利率達4的產品，目前同類產品最高利率也只有348左右，而且3年期以上的大額存單已成為稀有品了。
一位業內人士對《證券日報》表示，現在入款在商務銀行整體欠債中占對照高，調換入款定價及結構或成為銀行控制欠債成本的突破口。比如，近日農業銀行監事會審議通過了《關于進一步加強入款定價控制的發起》的議案。由此來看，大額存單發行數目減少以及利率下調，也符合現在的市場場合。
《證券日報》也注意到，6月份，四大國有行曾主動下調3年期、5年期大額存單發行利率，商務銀行的各限期入款利率也均有所下行。
國家金融與發展實驗室特聘研究員董希淼在接納《證券日報》采訪時表示：近期銀行紛飛主動下調欠債端入款利率，重要是為了緩解息差縮窄所帶來的壓力，推動實體經濟融資成本下行。借貸利率下行后，銀行提高入款利率的動力會削弱，將進一步促進入款利率維持不亂。
鄧宇解析以為，一方面，大額存單發行成本較高，高利率會抬升商務銀行的欠債成本；另一方面，存借貸利率息差收縮會制約利率市場化革新，同業競爭會產生違背入款定價自律原則的現象。因此，大額存單發行量萎縮、利率下調，是監管部分和商務銀行的共同選擇。
