本年,再融資新規落地,定增市場全面回暖。與此同時,機構介入定增市場的懇切也被點燃,以券商為例,年內券商通過定增入股上市公司的積極性大幅提拔。
據統計,本年以來,有24家券贏家娛樂城app免費商及券商資管子公司(以下簡稱券商)介入了39家上市公司定增,認購金額高達6787億元。
更引市場關注的是,近期,有5家券商介入認購第一創業的定增,以6元股的定增代價合計105億元購買第一創業175億股。中信證券、中信建投更是借助此次第一創業定增,成為其前十大股東。
24家券商介入
39家上市公司定增
據東方財富Choice數贏家娛樂城活動據統計,本年以來,有24家券商介入了39家上市公司的定增,同比增長550%;認購金額高達6787億元,同比暴增306628%。
此中,中信建投介入了11家上市公司的定增,認購總額為74億元;中信證券、國信證券均介入了9家上市公司的定增,認購總額差別為11億元、254億元。
本年以來,券商通過定增入股單家上市公司的最高認購金額為75億元。7月17日,寧德時代197億元的定增落地,共接收38家投資者回復的《申購報價單》,共有國泰君安、紅塔證券、東證資管3家券商介入申購報價,因本次定增采用競價方式,終極獲配的只有國泰君安一家券商,獲配寧德時代46584萬股,認購金額為75億元。由於介入了寧德時代的定增,國泰君安成為年內通過定增入股上市公司認購總額最高的券商,到達1561億元。
同時,格林美定增引來多家券商介入,包含有國信證券、中金贏家娛樂城個人資料公司、國泰君安、紅塔證券、浙商證券、財信證券、國泰君安資管在內的7家券商介入了其定增。并且,格林美本次發行新增股份完工股份登記后,國泰君安進入公司前十大股東,持股數目為642117萬股,持股比例為134%。
從券商年內介入定增的上市公司所屬行業來看,化工、電子、機器設施最受青睞。此中,包含有8家化工行業公司,5家電子行業公司,4家機器設施行業公司。
從這39家上市公司本年以來的股價表現來看,康泰生物、克來機電、寧德時代、威華股份的漲幅均超80%。
同時,注意到,本年不少券商專門設立了定增類的資管產品,介入上市公司定增。以廣發資管為例,其廣發資管定增多謀略1號聚合資產控制策劃現在介入了普利制藥的定增,獲配數目為3335萬股,認購金額為19999995萬元。該產品的募集期為3月6日-3月27日,投資限期為14個月,投資范圍包含有內地依法發行上市的股票,重要為非公然發行的股票(或稱定向增發股票)、可轉換債券、銀行入款、同業存單、公募基金等。
第一創業定增
吸引5家券商介入
在年內券商介入定增的案例中,第一創業的定增案引起業內關注。
7月21日,第一創業公告內容顯示,其9名定增發行對象中,出現了5家券商的身影,包含有中信證券、國泰君安、中信建投、中金公司、浙商證券。這5家券商以6元股的定增代價,合計採用105億元購買第一創業175億股,限售期均為6個月。
第一創業本次非公然發行的新股登記完工后,中信證券、中信建投進入第一創業前十股東名單。此中,中信證券持有第一創業49634萬股,持股比例為118%;中信建投持有第一創業377469萬股,持股比例為09%。由于第一創業的股權結構較為散開,本次定增后第一創業贏家娛樂城快速註冊仍然沒有控股股東和實際管理人。
第一創業本次定增募資42億元,公司表示,本次非公然發行的募集資金總額扣除發行費用后將全部用于增加公司資源金,增補營運資金及償還債務。本次發行完工后,公司業務結構不會發作重大變化。第一創業本次非公然發行新增股份已于7月22日在知交所上市,當天股價上漲797%,領漲券商股。
另一方面,本年以來,第一創業一邊迎來新的買家,一邊則是主要股東的陸續減持。
中信革新發展研究基金會研究員趙亞赟向《證券日報》表示,現在實體經濟還沒有完全覆原,各地對疫情還處于謹防階段,投資時機不太多。定增是個不錯的投資選擇,但不去除有些大股東利用高位減持、介入定增的方式來贏家娛樂城app ios賺取差價的可能。
對于定增市場下一步的表現,開源證券解析師任浪、孫金鉅以為,新政落地之后,上市公司此前由于定增發行難題而被壓制的融資需求會合爆發。同時,定價定增由于可提前鎖價且打折為八折,更受大股東的偏愛,近八成的定價定增有大股東及其關聯方介入。由于定價定增只針對大股東和戰略投資者,且戰投門檻要求高,因此定價定增項目的質量大幅提拔,而更具普適性和市場化的競價定增將照舊是定增市場的主流品種。考慮再融資新政之后新發預案未來將陸續發行,定增市場照舊會供大于求,黃金坑時機將延續。